상관계수
상관계수란 두 투자자산의 수익률이 서로 얼마나 같은 방향(또는 다른 방향)으로 움직이는지를 -1에서 +1 사이의 숫자로 나타낸 지표로, 완전히 같은 방향으로 움직이면 +1, 서로 관계없이 움직이면 0, 완전히 반대 방향으로 움직이면 -1이다. 상관계수가 낮을수록 두 자산을 결합한 포트폴리오의 위험감소(분산) 효과가 커지는데, +1이면 효과가 없고 +1이 아니기만 하면 효과가 있으며 -1일 때 가장 크다.
상관계수란 두 투자자산의 수익률이 서로 얼마나 같은 방향(또는 다른 방향)으로 움직이는지를 -1에서 +1 사이의 숫자로 나타낸 지표로, 완전히 같은 방향으로 움직이면 +1, 서로 관계없이 움직이면 0, 완전히 반대 방향으로 움직이면 -1이다. 상관계수가 낮을수록 두 자산을 결합한 포트폴리오의 위험감소(분산) 효과가 커지는데, +1이면 효과가 없고 +1이 아니기만 하면 효과가 있으며 -1일 때 가장 크다.